Multan a PwC y socio Alejandro Joignant por caso La Polar

Desde la auditora calificaron la nueva sanción como “totalmente improcedente”.

La Superintendencia de Valores y Seguros (SVS) aplicó una multa de UF 2.000 ($ 47 millones) a la auditora PriceWaterhouse Coopers (PwC) y de UF 1.500 ($ 35,2 millones) a su socio Alejandro Joignant Pacheco por infracción a las normas del Reglamento y la Ley de Sociedades Anónimas, en el marco del caso La Polar.

La sanción se sustenta en las anomalías que detectó la SVS tras la revisión del informe de auditoría externa realizada por PwC, la cual estaba a cargo de Joignant, a los estados financieros de La Polar correspondientes al 31 de diciembre de 2009.

En definitiva, el documento afirma que “se pudo determinar la posible existencia de una serie de transgresiones a la normativa (Normas de Auditoría Generalmente Aceptadas -NAGAs-) y deberes de cuidado a que se ven afectas las empresas de auditoría externa”.

Frente a esta nueva sanción, desde la compañía auditora reaccionaron duramente, señalando a través de un comunicado de prensa que “la multa es totalmente improcedente, tanto en razón de los hechos investigados como desde un punto de vista de fondo, debido a que se está sancionando dos veces un mismo hecho ya juzgado, lo que es contrario a los principios más elementales del derecho”.

Hay que recordar que en marzo de 2012 la SVS sancionó a PwC con una multa de 8.000 UF, por infracción a las Normas de Auditoría Generalmente Aceptadas (NAGAs), en relación a los art. 239, 240, 246 y 248 de la Ley de Mercado de Valores. Lo anterior, vinculado a la infracción a los deberes de cuidado y obligaciones a que se ven afectados las empresas de auditoría externa y a la falta de diligencia en la realización de los diversos procesos y pruebas de auditoría. En la misma instancia, sancionó al socio Alejandro Joignant con una multa de 6.000 UF. 

“Esta situación es de una injusticia y arbitrariedad insostenible, puesto que somos los únicos relacionados al caso La Polar a quienes el superintendente ha decidido aplicar una nueva penalización”, señala el comunicado. 

www.df.cl

Hedge fund pagará multa récord por uso de información privilegiada

El fondo de coberturas se comprometió además a dejar de invertir dinero de terceros.

SAC Capital Advisors, uno de los mayores hedge funds del mundo, se declarará culpable de cargos de fraude criminal, dejará de invertir dinero de terceros y pagará una multa de US$ 1.800 millones, la mayor sanción financiera de la historia para un caso de uso de información privilegiada. De esta forma podrá dar por cerradas causas civiles y criminales en su contra, informó el gobierno de Estados Unidos ayer.

En un año marcado en Chile por la investigación de la SVS a una serie de eventuales delitos financieros vinculados al denominado caso cascadas, la situación de SAC pone de relieve las duras sanciones que se aplican en los países desarrollados para los delitos financieros. “En Chile se requieren sanciones más duras que efectivamente desincentiven este tipo de prácticas. Estamos a años luz de países desarrollados, como EEUU”, comentó en entrevista con Diario Financiero, la investigadora del Programa Económico de Libertad y Desarrollo, Cecilia Cifuentes. 




Sanción “adecuada”


Las autoridades de EEUU informaron a través de una carta a los tribunales de Manhattan que “la solución global propuesta” para los casos contra SAC Capital Advisors incluye un acuerdo bajo el cual la entidad dejará de operar como asesor de inversiones y no aceptará más fondos de nuevos inversionistas no relacionados. La compañía pagará una multa de 
US$ 900 millones y cederá otros US$ 900 millones al gobierno federal.

El gobierno calificó la sanción como “dura pero justa“ y “adecuada con la magnitud y prolongación de la conducta criminal denunciada”. En una declaración, el director asistente del FBI, George Venizelos dijo que la decisión de SAC Capital demuestra que “los engaños y violaciones a la ley no sólo fueron permitidos sino que se dejó que continuaran”.




Estrella de Wall Street


SAC Capital fue fundada en 1992 por el multimillonario Steven A. Cohen, cuyas iniciales forman el nombre de la compañía. El acuerdo, sin embargo, no pone fin a otra investigación civil que en paralelo está desarrollando la Securities and Exchange Commission (SEC) contra Cohen. El principal regulador estadounidense del mercado de valores pretende impedir que el inversionista continúe administrando fondos de inversión, informó la agencia AP.

En un espacio de dos décadas, Cohen posicionó a SAC Capital como uno de los mayores y más envidiados hedge funds del mundo. El propio Cohen se convirtió en una de las figuras de más alto perfil en el mundo de las finanzas y el número 40 en la lista de los millonarios estadounidenses de Forbes, con un patrimonio estimado en US$ 8.800 millones.

El acuerdo tampoco pone fin a eventuales nuevas sanciones contra gestores de SAC en otros casos. Para los próximos tres meses están programados dos juicios por uso de información privilegiada contra otros ejecutivos de la firma, que podrían arrojar luz sobre la agresiva cultura corporativa que llevó a que estas prácticas se volvieran comunes, informó Bloomberg.

www.df.cl

Pago histórico de US$ 13.000 millones no cierra el flanco judicial para JPMorgan

Los fiscales no quieren terminar la investigación criminal antes de estar seguros de los hallazgos, lo que podría demorar varios meses.

Por María Ignacia Alvear C.

Tras negociar un acuerdo de pago de una millonaria multa, el banco JPMorgan Chase y su CEO Jamie Dimon no han podido convencer al Departamento de Justicia de Estados Unidos para terminar su investigación criminal contra el banco debido a que los fiscales no están seguros aún de sus hallazgos, comentaron a Reuters dos personas relacionadas al caso. 

Dimon negoció un acuerdo tentativo de pago de una multa por 
US$ 13.000 millones que resolvería una serie de demandas civiles vinculadas a operaciones hipotecarias, aunque esto no liberó al banco de responsabilidad criminal, factor que ha sido uno de los principales puntos de desacuerdo en las discusiones.

La principal acusación apunta a que Bear Stearns y Washington Mutual engañaron a los inversionistas al agrupar y vender títulos respaldados por hipotecas. JPMorgan compró a estas dos instituciones durante la crisis incentivado por el gobierno de EEUU. Es por eso que Dimon se ha defendido diciendo que es injusto que se penalice al banco por supuestos pecados que ocurrieron antes de que se adquirieran las dos instituciones. 

Los fiscales no quieren terminar la investigación criminal antes de estar seguros de sus hallazgos, según varias fuentes vinculadas con esta investigación y otras sobre bancos, las que acotan que la indagación podría demorar varios meses más.




Más investigaciones


JPMorgan ha apartado un total de US$ 23.000 millones para pagar temas legales, y enfrenta más de una docena de investigaciones a nivel global, como la que busca dilucidar si el banco dio trabajo a hijos de ejecutivos en compañías chinas para asegurar negocios en China, y si jugó un papel en manipular la tasas de referencia conocida como Libor. Por otra parte, tiene otras demandas de parte de la agencia federal de financiamiento de vivienda (FHFA, su sigla en inglés), la administración nacional de crédito, el estado de Nueva York y otras entidades.

Además de las investigaciones relacionadas a hipotecas, los fiscales federales están analizando si JPMorgan infringió la ley a través de su unidad de derivados en un caso conocido como la “ballena de Londres” que le costó más de US$ 6.000 millones en pérdidas por transacciones y más de US$ 1.000 millones en multas, hasta ahora.




“Iron Man” de Wall Street


Sin embargo, este escenario no significa que los inversionistas vayan a quitar su apoyo a Dimon, ya que consideran que ha hecho un buen trabajo en la entidad. JPMorgan soportó la crisis financiera sin pérdidas y produjo ganancias récord tres años consecutivos, alcanzando US$ 21.300 millones en 2012. Sus acciones han escalado 72% desde 2008.

“Lo peor del ‘mal comportamiento’ (de JPMorgan) ocurrió antes de que Jamie hiciera cualquier cosa con estas dos compañías (Bear Stearns y Washington Mutual). Estoy muy cómodo como inversionistas en JPMorgan”, dijo a Bloomberg el fundador de Home Depot, Ken Langone. Por otro lado, el analista CLSA, Mike Mayo, dijo que el CEO seguirá como el “Iron Man de Wall Street”, ya que aún es visto como alguien que está muy preocupado por los intereses de los inversionistas.

www.df.cl

JP Morgan llega a un acuerdo y deberá enfrentar multa récord de US$13.000 millones

Según medios de Estados Unidos, la entidad financiera llegó a un acuerdo por el caso de su controvertido negocio hipotecario.

 El banco estadounidense JP Morgan llegó a un acuerdo con el Departamento de Justicia en Washington según el cual pagará US$ 13.000 millones para cerrar las investigaciones por su controvertido negocio hipotecario, informó el diario "The New York Times" en su versión online. 

La multa será de US$ 9.000 millones, mientras que los US$ 4.000 millones restantes serán para los propietarios en problemas financieros por verse afectados por el fraude de las hipotecas, indicó el periódico citando a personas cercanas a las negociaciones. 

En el caso de confirmarse, se trataría de una suma récord para un acuerdo sellado en Wall Street. Debido a que aún se deben negociar detalles, el acuerdo podría anularse, añadieron las fuentes. 

En otro caso, el mes pasado JP Morgan fue multado con casi US$1.000 millones por la pérdida de US$6.000 millones en 2012 tras las transacciones de la "ballena de Londres".

www.emol.com

Paulmann tras fallo de la Suprema: "Estamos contentos de que la mayor parte de la plata será devuelta a los clientes y no al Estado"

Según la compañía, la Corte Suprema ha definido un nuevo estándar en el cobro de las comisiones -distinto al que regía el 2006, cuando comenzó la investigación del caso- , que no sólo afectará a las empresas del retail, sino a otras industrias y que están trabajando para cumplirlo.

Esta mañana el controlador y presidente de Cencosud, Horst Paulmann, defendió a la compañía frente al fallo de la Corte Suprema que acogió una demanda colectiva presentada por el Sernac y que condenó a la retailer a restituir los dineros cobrados en exceso a raíz de un aumento unilateral de las comisiones a los clientes de la tarjeta Jumbo Más.

Además, el empresario destacó que, según dice el fallo de la Suprema, el monto con que la empresa deberá compensar a los consumidores es más alto que la multa que se le impuso y tendrá que pagar al Estado (1 UTM, según dijo el gerente de asuntos legales del holding, Carlos Mechetti).

"Estamos contentos de que la mayor parte de la plata va a ser devuelta a los clientes y no al Estado", aseveró el empresario.

El gerente general de Cencosud, Daniel Rodríguez, no quiso referirse directamente a lo señalado por el candidato presidencial y ex gerente general de Cencosud, Laurence Golborne (que ocupó el cargo durante los años en que ocurrió el caso al que se refiere el fallo de la Suprema), quien ayer sostuvo que "uno obedece las instrucciones y directrices que se establecen a nivel de directorio". Eso sí, Rodríguez expresó que "obviamente consulto al directorio, que me da las guías para funcionar, pero la administración es del gerente general".

"Nunca ha sido nuestro interés aprovecharnos de los clientes"

Por otra parte, Rodríguez valoró el actuar de la compañía durante los años que lleva en el mercado, destacando lo positiva que ha sido la relación con los clientes en el transcurso de este tiempo y aseguró "nunca ha sido nuestro interés aprovecharnos de los clientes".

Asimismo, señaló que el fallo de la Corte Suprema ha definido un nuevo estándar en el cobro de las comisiones que no sólo afectará la operación de las empresas del retail, sino que a todas, incluidos los bancos e instituciones financieras y que, en ese sentido, están trabajando por cumplirlo.

Rodríguez recalcó que el tiempo que demoró el juicio, sumado al fallo que entregó la Corte de Apelaciones a favor de ellos, quiere decir que el problema o falta a la ley no fue tan evidente. "Nuestro entendimiento es que las normas se aplicaban y que había una interpretación que nos llevó a operar en la forma en que lo hicimos", afirmó.

También explicó que aún no están en condiciones de comunicar el monto por el que recompensarán a los clientes, debido a que requieren una auditoría que les proporcione las sumas y número de consumidores afectados. "Estamos trabajando en el cálculo estimado de las compensaciones, lo que también tendremos que discutir en su momento con el Sernac. Nuestra intención es que sea en los próximos días, cuando podamos auditar la cifra y así hacerla pública. Lo que sí podemos decir es que las diferencias que se han cobrado, las vamos a devolver", aseguró.

Desafíos en Colombia

En la junta ordinaria de accionistas, Horst Paulmann, Carlos Mechetti y Daniel Rodríguez, destacaron los avances de la operación de Colombia, recalcando que constituye un proyecto importante para su posicionamiento en el mercado latinoamericano. "Nuestra tarea es encontrar una ubicación premium, que nos permita demostrar lo que hicimos acá: Instalarnos en lugares estratégicos de la ciudad como Francisco Bilbao, Alto Las Condes y Mall Costanera Center, entre otros", afirmó Paulmann.

En la junta fue elegida la auditora PriceWaterhouseCoopers (PWC).

www.lasegunda.com

Caso La Polar: Justicia confirma multa de $572 millones contra ex ejecutivo Pablo Alcalde

La Corte de Apelaciones ratificó la sanción aplicada por la Superintendencia de Valores y Seguros en contra del ex presidente de la multitienda.

La Novena Sala de la Corte de Apelaciones de Santiago confirmó este jueves la multa de UF 25.000 (unos $ 572 millones) aplicada por la Superintendencia de Valores y Seguros (SVS) en contra del ex presidente del directorio de Empresas La Polar, Pablo Alcalde.

En fallo unánime, los ministros de la Novena Sala, Mario Rojas, Jessica González y la abogada integrante Paola Herrera, desestimaron la presentación de la defensa de Alcalde, la que buscaba anular la sanción aplicada el 8 de marzo de 2012, por la autoridad reguladora.

La multa tenía como sustento, en primer lugar, la infracción al artículo 59 letras a) y f) de la Ley de Mercado de Valores, que establece la prohibición de proporcionar antecedentes falsos a la SVS y al mercado, y por la prohibición de entregar información falsa a la Superintendencia en emisiones de valores de oferta pública, respectivamente.

Del mismo modo, se argumentaba la infracción al artículo 42 N°4 de la Ley de Sociedades Anónimas que, en materia de responsabilidad de gobierno corporativo, prohíbe presentar a los accionistas cuentas irregulares, informaciones falsas u ocultar informaciones esenciales.

El ex directivo se mantiene en la actualidad con arresto domiciliario a la espera del cierre de la investigación y el inicio del juicio oral por el que arriesga una condena de hasta 10 años por el delito de lavado de dinero.

En marzo del año pasado, el superintendente de la entidad fiscalizadora, Fernando Coloma, comentó que la aplicación de las multas en términos de la cantidad de personas "es histórica". Además, respecto al monto "es de las más altas en términos consolidados, e individualmente también es de las más altas".

Junto con Pablo Alcalde, los ejecutivos multados por el ente fiscalizador fueron el ex gerente corporativo de productos financieros, Julián Moreno y la ex gerenta corporativa de administración, María Isabel Farah. 

www.emol.com