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El Grupo Casino se adjudicó ayer en primera vuelta el 21,94 por ciento de las acciones de Almacenes Exito que la Familia Toro ofreció a través de Martillo.
La operación, que se realizó en la Bolsa de Valores de Colombia, no tuvo más interesados, pues el Grupo Cencosud de Chile había decidido no participar y, como se publicó ayer, optó más bien por unirse con Casino para operar en Colombia la cadena de artículos para el hogar Easy.
Por el 21,94 por ciento Casino pagará en tres días hábiles la suma de 668.926 millones de pesos, algo así como 317,8 millones de dólares.
Según el reporte de la Bolsa de Valores de Colombia, para el cálculo en dólares se tomó el valor promedio de la Tasa Representativa del Mercado (TRM) de los días, 26, 27 y 30 de abril y 2 y 3 de mayo de 2007. Este valor es de 2,104.83 pesos.
En total, fueron 51 millones 250 mil 868 acciones ordinarias del Exito a un precio de 13.052 pesos cada una.
Con esta adquisición, el Grupo Casino queda con el 61,44 por ciento de la propiedad accionaria de la primera cadena comercial del país, pues ya tenía el 39,5 por ciento.
El porcentaje restante de acciones pertenece al Grupo Empresarial Antioqueño y a pequeños accionistas.
El presidente de Suramericana de Inversiones, David Bojanini García, ya había expresado con anterioridad que el GEA estaba contento con su inversión en el Exito y en tener a Casino como socio.
De acuerdo con analistas del mercado, con la mayoría accionaria del Grupo Casino en el Exito se fortalecerá el patrimonio de los accionistas, habrá nuevas inversiones y se afianzará el plan de expansión a nivel nacional, teniendo en cuenta la reciente adquisición de Carulla Vivero.
Según Carlos Arturo González Villa, gerente de Ultrabúrsatiles en Medellín, el Grupo Casino fortalecerá su presencia en América Latina e incursionará en otros mercados a través del Exito.
Sobre el precio pagado por las acciones, de 13.052 pesos, González Villa indicó que el mercado tenderá a moverse a esos niveles, después de que ayer cerró a 14.300 pesos.
"Una vez se ubique en los niveles de 13.000 pesos será bueno comprar porque el precio tenderá de nuevo a subir", observó el analista bursátil.
Dos pesos pesados
Con la mayoría accionaria de Casino en el Exito se unen dos pesos pesados del comercio en los mercados nacional e internacional.
El Grupo Casino es el cuarto minorista más grande de Francia, con una participación del 12 por ciento del mercado.
Cuenta en ese país con 7.163 almacenes en cinco formatos.
A nivel internacional opera en 14 países con 2.178 almacenes. En América Latina está en cinco países y su centro de operaciones está en Brasil.
Genera 208.000 empleos alrededor del mundo y la mayoría de sus almacenes, centros comerciales, oficinas y bodegas son propiedad del Grupo.
Por su parte, Almacenes Exito completó 275 puntos de venta en el país con la reciente adquisición de Carulla Vivero.
Tiene presencia en 45 ciudades y genera empleo para 55.000 personas.
Cuenta con 47 Almacenes Exito, 46 Ley, 12 Pomona, 83 Carulla, 32 Merquefácil, 26 Surtimax, 18 Vivero, 5 Homemart y tiene 6 puntos de venta en pruebas piloto para estar más cerca de los clientes.
En el primer trimestre de este año el Exito registró ventas por 1,11 billones de pesos, con un incremento del 25,7 por ciento con respecto al mismo período de 2006.
Las utilidades sumaron 19.407 millones de pesos y subieron un 47 por ciento.
En la reunión de la Junta Directiva del pasado 26 de abril se decidió conformar un Grupo Empresarial con la sociedad Carulla Vivero en virtud de su participación accionaria mayoritaria en dicha empresa, así como en razón a la unidad de propósito y dirección existente entre ambas sociedades, según el reporte entregado a la Superintendencia Financiera.
Utilidades
En los primeros tres meses de este año Carulla Vivero contabilizó ingresos operacionales por 551.737 millones de pesos, cifra superior en 11,1 por ciento frente al mismo período de 2006.
Las utilidades llegaron a 792,7 millones de pesos, un 15,3 por ciento más que en el primer trimestre del año pasado.
Seguramente que a partir del trimestre de junio los datos se presenten consolidados como Grupo Empresarial.
Negocio estratégico
El pasado 20 de marzo el presidente Mundial del Grupo Casino, Jean Charles Naouri, destacó el carácter estratégico que tiene Colombia y su inversión en Almacenes Exito. “Colombia es uno de nuestros ejes de crecimiento en América Latina y en el mundo. Estamos muy confiados en el crecimiento de la economía colombiana. Nuestro compromiso con el país sigue firme y por ello decidimos aumentar nuestra participación en Almacenes Exito, el cual tiene un enorme potencial, sobre todo después de la adquisición de Carulla Vivero”, señaló Naouri en esa oportunidad durante la presentación de los resultados financieros del Grupo en 2006.
El año pasado el Grupo Casino generó utilidades por 800 millones de dólares, un 74 por ciento más que en el 2005 y superó las expectativas del mercado. El Ebitda, que es la capacidad de genera caja, aumentó un 9,6 por ciento, al llegar a 2.100 millones de dólares. Las ventas totales ascendieron a 30.000 millones de dólares. El Grupo Casino viene adelantando desde hace un año un programa de concentración en sus mercados prioritarios. Es así como ha vendido activos no estratégicos por 2.500 millones de dólares, que le han abierto márgenes de acción para invertir y aumentar su presencia en renglones claves.
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